Θεωρία στοχαστικού χαρτοφυλακίου

Κουτσιμπέλα, Αγγελική; Koutsimpela, Angeliki

dc.contributor.author	Κουτσιμπέλα, Αγγελική	el
dc.contributor.author	Koutsimpela, Angeliki	en
dc.date.accessioned	2018-07-18T09:25:37Z
dc.date.available	2018-07-18T09:25:37Z
dc.date.issued	2018-07-18
dc.identifier.uri	https://dspace.lib.ntua.gr/xmlui/handle/123456789/47331
dc.identifier.uri	http://dx.doi.org/10.26240/heal.ntua.15415
dc.rights	Αναφορά Δημιουργού-Μη Εμπορική Χρήση-Όχι Παράγωγα Έργα 3.0 Ελλάδα	*
dc.rights.uri	http://creativecommons.org/licenses/by-nc-nd/3.0/gr/	*
dc.subject	Χαρτοφυλάκια	el
dc.subject	Δυνατότητα κερδοσκοπίας	el
dc.subject	Στοχαστικές διαφορικές εξισώσεις	el
dc.subject	Αγορές μετοχών	el
dc.subject	Κατανομή κεφαλαίου	el
dc.subject	Portfolios	en
dc.subject	Arbitrage opportunity	en
dc.subject	Stochastic differential equations	en
dc.subject	Equity markets	en
dc.subject	Capital distribution	en
dc.title	Θεωρία στοχαστικού χαρτοφυλακίου	el
dc.title	Stochastic portfolio theory	en
heal.type	bachelorThesis
heal.classification	Στοχαστική ανάλυση	el
heal.classification	Stochastic analysis	en
heal.language	el
heal.access	free
heal.recordProvider	ntua	el
heal.publicationDate	2018-06-11
heal.abstract	Αυτή η Διπλωματική Εργασία αποτελεί ανάλυση της θεωρίας στοχαστικού χαρτοφυλακίου, μίας θεωρίας που εισήγαγε ο E.R. Fernholz το 2002. Η θεωρία αυτή αναλύει τη δομή των αγορών μετοχών και τη συμπεριφορά των χαρτοφυλακίων χρησιμοποιώντας τεχνικές από τη Στοχαστική Ανάλυση. Στόχος της είναι να προτείνει μεθόδους κατασκευής χαρτοφυλακίων με επιθυμητά χαρακτηριστικά και ελεγχόμενη συμπεριφορά. Μέσα από αυτή την εργασία, θα αναλύσω τις βασικές έννοιες και τα αποτελέσματα της θεωρίας στοχαστικού χαρτοφυλακίου και θα ερμηνεύσω οικονομικά φαινόμενα που παρατηρούνται στις πραγματικές αγορές μετοχών. Επίσης, θα παρουσιάσω μοντέλα μετοχών, τα οποία ικανοποιούν πολλές ιδιότητες των πραγματικών αγορών, καθώς και τρόπους εκτίμησης των παραμέτρων τους, όπως προτάθηκαν από τους R. Fernholz, Tomoyuki Ichiba και Ioannis Karatzas. Τέλος, με βάση τη θεωρία που ανέπτυξαν οι R. Fernholz και I. Karatzas, καθώς και τα αποτελέσματα των A.D. Banner και Daniel Fernholz, θα αναλύσω συνθήκες που εξασφαλίζουν την ύπαρξη κερδοσκοπίας και θα παρουσιάσω συγκεκριμένα παραδείγματα που παρέχουν τη δυνατότητα κερδοσκοπίας.	el
heal.abstract	This Diploma Thesis suggests an analysis of the stochastic portfolio theory, a theory introduced by E.R. Fernholz in 2002. This theory analyzes the structure of equity markets and the behaviour of portfolios using techniques from Stochastic Analysis. Its aim is to propose methods for constructing portfolios with desirable characteristics and controlled behaviour. In this thesis, I will discuss the core concepts and results of the stochastic portfolio theory and I will explain financial phenomena, which are observed in real equity markets. Moreover, I will present stock models that reflect certain characteristics of the actual equity markets and methods for the estimation of their parameters, as they were proposed by R. Fernholz, Tomoyuki Ichiba and Ioannis Karatzas. Finally, considering R. Fernholz's and I. Karatzas' theory as well as A.D. Banner's and Daniel Fernholz's results, I will address conditions that imply the existence of arbitrage and I will demonstrate specific examples, which offer an arbitrage opportunity.	en
heal.advisorName	Λουλάκης, Μιχαήλ	el
heal.committeeMemberName	Παπανικολάου, Βασίλης	el
heal.committeeMemberName	Φουσκάκης, Δημήτρης	el
heal.academicPublisher	Εθνικό Μετσόβιο Πολυτεχνείο. Σχολή Εφαρμοσμένων Μαθηματικών και Φυσικών Επιστημών. Τομέας Μαθηματικών	el
heal.academicPublisherID	ntua
heal.numberOfPages	110 σ.
heal.fullTextAvailability	true